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CELI vs REER : lequel choisir pour épargner ?

Q: Puis-je cotiser à la fois au CELI et au REER la même année ?

Oui, il n'y a aucun lien entre les deux. Maximiser les deux est souvent optimal : REER pour la déduction, remboursement d'impôt dans le CELI.

Q: Devrions-nous maximiser nos deux CELI ou nos deux REER en priorité ?

Cela dépend des revenus respectifs. Partenaire à revenu élevé : REER. Partenaire à faible revenu : CELI. Le REER du conjoint est aussi une stratégie efficace.

Mis à jour : mars 2026 · Lecture : 8 min

CELI ou REER ? C'est l'une des questions les plus fréquentes en finances personnelles canadiennes. La réponse courte : les deux sont excellents, mais pour des raisons différentes. La bonne stratégie dépend de votre revenu, votre âge, et vos objectifs. Voici le guide complet.

Comparatif fondamental

Critère	CELI	REER
Déduction fiscale à la cotisation	Non	Oui — réduit votre revenu imposable
Croissance à l'intérieur	Libre d'impôt	Libre d'impôt (reporté)
Impôt au retrait	Aucun	Oui — ajouté à vos revenus
Droits de cotisation 2026	7 000 $/an + cumul	18% des revenus gagnés de l'année précédente
Droits récupérés après retrait	Oui — le 1er janvier suivant	Non — perdus définitivement
Âge maximum de contribution	Aucun	71 ans (doit convertir en FERR)
Impact sur prestations gouvernementales	Aucun	Retraits augmentent le revenu (affecte PSV/SRG)

Quand choisir le REER en priorité

Le REER est optimal quand votre revenu actuel est plus élevé que votre revenu prévu à la retraite. Vous bénéficiez d'une déduction à votre taux marginal élevé maintenant, et vous retirez à un taux plus faible à la retraite.

Revenu de 80 000 $+ : La déduction REER à 40–53% de taux marginal est très avantageuse
Acheter une propriété : Utilisez le RAP (retirez jusqu'à 60 000 $ sans impôt immédiat)
Retourner aux études : Utilisez le REEP (retirez jusqu'à 20 000 $ pour les études)
Année de revenus exceptionnellement élevés : Cotiser massivement réduit l'impôt de l'année

Quand choisir le CELI en priorité

Le CELI est optimal quand votre revenu actuel est faible ou que vos retraits futurs seront à un taux similaire ou plus élevé.

Revenu sous 50 000 $ : La déduction REER vaut moins que la liberté fiscale du CELI à la retraite
Fonds d'urgence : Retraits sans impôt et droits récupérés — parfait pour l'épargne accessible
Retraite et PSV/SRG : Les retraits CELI ne comptent pas dans le calcul du Supplément de revenu garanti
Objectifs à court et moyen terme : Vacances, voiture, rénovations — pas de pénalité à retirer

La règle du taux marginal

C'est le principe fondamental pour choisir :

Si votre taux marginal maintenant > taux marginal à la retraite → REER gagne
Si votre taux marginal maintenant = taux marginal à la retraite → équivalents mathématiquement
Si votre taux marginal maintenant < taux marginal à la retraite → CELI gagne

💡 La plupart des Canadiens auront un revenu de retraite inférieur à leur revenu d'emploi — ce qui favorise le REER pour ceux qui gagnent bien. Mais si vous prévoyez des rentes de pension généreuses + REER + PSV, votre taux à la retraite pourrait être plus élevé que vous ne le pensez.

Exemple concret : 10 000 $ à investir

Scénario	REER à 40% taux	CELI
Cotisation	10 000 $ → remboursement d'impôt 4 000 $	10 000 $
Croissance 30 ans à 6%	57 435 $ avant impôt	57 435 $ libre d'impôt
Impôt au retrait (taux 25%)	14 359 $	0 $
Net après impôt	43 076 $ + 4 000 $ réinvesti = avantage REER	57 435 $

Si vous réinvestissez le remboursement d'impôt REER (4 000 $), l'avantage REER peut dépasser le CELI pour les hauts revenus. C'est pourquoi la règle est : cotisez au REER ET réinvestissez le remboursement d'impôt dans votre CELI ou REER.

Stratégie combinée recommandée

CELI d'abord si revenu sous 60 000 $ et/ou besoin d'accès à l'argent
REER d'abord si revenu au-dessus de 80 000 $ et horizon de retraite de 10+ ans
60–80 000 $ de revenu : les deux simultanément
Toujours réinvestir le remboursement d'impôt REER dans le CELI ou REER
Si vous achetez une maison prochainement : ouvrez un CELIAPP maintenant — c'est le meilleur des deux mondes

Erreurs fréquentes à éviter

Sur-cotiser au REER ou CELI — Vérifiez vos droits disponibles dans Mon compte ARC avant de cotiser
Retirer du REER avant la retraite — Imposable immédiatement et droits perdus définitivement
Garder le CELI dans un compte d'épargne à 1% — Le CELI peut contenir des FNB, actions, obligations — pas seulement un compte épargne
Oublier le CELIAPP — Si vous êtes locataire et prévoyez acheter un jour, ouvrez-en un maintenant même si vous ne cotisez pas encore

Utilisez votre REER pour acheter votre première maison

Le RAP vous permet de retirer jusqu'à 60 000 $ de votre REER sans impôt pour votre mise de fonds.

Guide RAP et REEP →

Puis-je cotiser à la fois au CELI et au REER la même année ?

Oui, absolument. Il n'y a aucun lien entre les deux. Vous pouvez maximiser votre CELI (7 000 $ en 2026) ET votre REER (18% de vos revenus de 2025) la même année. En fait, c'est souvent la stratégie optimale pour les revenus moyens à élevés : cotisez au REER pour la déduction fiscale, et mettez le remboursement d'impôt dans votre CELI.

Mon conjoint et moi devrions-nous maximiser nos deux CELI ou nos deux REER en priorité ?

Cela dépend de vos revenus respectifs. Si l'un gagne beaucoup plus que l'autre, le partenaire à revenu élevé devrait prioriser le REER (déduction à taux élevé), tandis que le partenaire à faible revenu peut prioriser le CELI (moins d'avantage à la déduction REER). Le REER du conjoint (cotisé par le partenaire à revenu élevé au nom du partenaire à faible revenu) est aussi une excellente stratégie de fractionnement du revenu à la retraite.

Divulgation : Cet article est informatif et ne constitue pas un conseil fiscal. Consultez un comptable ou planificateur financier agréé pour votre situation.